Deriv 平台差价合约 (CFD) 交易与期权交易对比 | Deriv 博客

交易差价合约 (CFD) 和期权让交易者能够在不实际购买或拥有资产的情况下，推测资产的价格走势。此外，两者均只需相对较少的资金即可开仓。然而，尽管这些衍生品非常相似，但它们的运作机制却有所不同。

在本博客中，我们将解释 Deriv 平台上 CFD 交易与期权交易之间的区别以及交易它们的优势。

Deriv 平台上 CFD 交易与期权交易的四个主要区别

1. 交易模式

CFD 交易允许交易者对资产开盘价和收盘价之间的差价进行交易。简而言之，您是在推测市场走势——资产价格将会上涨还是下跌。您的潜在收益或亏损取决于标的资产的价格差。

期权允许交易者对资产的未来价值进行交易。如果您预计资产价格将会上涨，您可以买入看涨期权，以低于市场价值的价格购买该资产。如果您认为价格会下跌，您可以买入看跌期权，以高于市场价值的价格出售该资产。在交易进行期间，您可以随时行权。

为了帮助您更好地理解看涨和看跌期权的运作方式，请阅读我们的“什么是期权交易”博客文章。

2. 杠杆

CFD 采用杠杆进行交易。杠杆使您只需支付合约价值的一小部分即可开立更大的头寸。它增加了您的市场敞口，并可能放大您的潜在收益和亏损。

在期权交易中，您只需投入您的投注额。如果市场走势与您的预测相反，您的亏损仅限于您的投注额。

3. 交易持续时间

CFD 没有到期时间。只要您有充足的资金来维持所需的保证金水平，交易就可以继续进行。保证金是您账户中必须具备的资本金额，用于保持交易的未平仓状态。

然而，期权交易在您自行设定的时间范围内进行。例如，3 个跳动点、40 分钟、5 天或更长时间。

4. 交易结果

在 CFD 交易中，只有在平仓后您才会知道潜在的收益或亏损。

在期权交易中，您可以预先知道交易的潜在赔付。

现在我们已经介绍了 CFD 交易与期权交易之间的主要区别，接下来让我们探讨交易它们的一些优势。那么，它们都有哪些优势呢？

在 Deriv 交易 CFD 的两大优势

负余额保护

在交易 CFD 时，您可享受负余额保护，这仅仅意味着您的损失不会超过您账户内的金额。当您的交易达到强制平仓水平（设定为特定百分比）时，将被平仓。如果您的余额变为负数，负余额保护将会启动，并且自动将余额重置为零。

强制平仓水平是指您的交易账户中资金不足以维持未平仓头寸时的临界点。当这种情况发生时，由于保证金水平下降，亏损最大的未平仓头寸将自动被平仓。

保证金水平是您的余额与利润之和相对于保证金的百分比。它表明您有多少可用资金来开立新交易或维持现有交易。请注意，负余额保护不适用于 Deriv MT5 Financial 账户。

风险管理

对高波动性资产进行 CFD 交易会带来风险。在 Deriv 上交易的一个主要优势是可以使用风险管理功能，如止损和止盈。利用这些功能，您可以更有效地应对高波动性交易。

止盈允许您的交易在达到设定的利润水平时自动平仓。借助此功能，您可以提前决定以特定利润平仓，以防市场发生转变并与您的预测背道而驰。

止损的运作方式类似，不同之处在于它限制了您的潜在亏损。当资产价格达到您设定的止损水平时，您的交易会自动平仓。

在 Deriv 交易期权的两大优势

风险有限

在期权交易中，您的风险仅限于您的投注额。如果市场走势与您的预测背道而驰，您的损失绝不会超过您的投注额。

更多选择

借助期权，您可以拥有众多选择，因为它提供了更多种类的合约替代方案。您可以从三种期权合约中进行选择——数字期权、回望期权和看涨/看跌期权价差。这些合约具有不同的条件，使您能够建立您认为对自己有利的头寸。

哪种交易类型更适合您？

CFD 交易提供将资本分配到广泛资产中的机会，让您能够实现投资组合的多元化。如果您倾向于低保证金要求、零手续费以及无日内交易限制，那么这种交易类型非常适合您。

期权交易提供不同的策略，为您提供更多规避风险的途径。其灵活性使您能够重建其他头寸，从而让您的交易产生更高的潜在回报。如果您想探索更多优化交易的方式，那么这就是适合您的交易类型。

如果您想进一步探索 CFD 和期权，我们在“什么是 CFD 交易？”和“什么是期权交易？”博客文章中详细介绍了这些交易类型。但是，如果您希望无风险地练习交易，可以直接前往创建模拟账户，该账户已预存了 10,000 USD 虚拟资金。