9 niezbędnych wskazówek, jak znaleźć niedowartościowane akcje | Deriv Blog

Wyobraź sobie, że kupujesz akcje, zanim ich cena gwałtownie wzrośnie — jak odkrywanie diamentów wśród węgla. Niedowartościowane perełki są na rynku i czekają, aż odkryją je traderzy tacy jak Ty.

Niedowartościowane akcje stanowią atrakcyjną okazję tradingową dla traderów, którzy chcą kupić akcje z „rabatem”, oczekując, że ich cena ostatecznie wzrośnie i zbliży się do ich wewnętrznej wartości.

Czym są niedowartościowane akcje?

Niedowartościowane akcje to akcje notowane po cenie niższej niż ich wartość wewnętrzna. Może do tego dochodzić wskutek połączenia kilku czynników:

1. ‍Negatywne nastroje rynkowe: Czasami ogólne nastroje na rynku mogą się pogorszyć z powodu niepewności gospodarczej, wydarzeń na świecie lub ogólnego spadku na rynku. Może to skłonić traderów do pochopnej sprzedaży akcji.
2. ‍Rozczarowujące wyniki finansowe: Jeśli wyniki spółki lub jej perspektywy na przyszłość nie są tak dobre, jak oczekiwano, traderzy mogą stracić zaufanie.
3. ‍Wyzwania branżowe: Niektóre branże mierzą się z wyjątkowymi wyzwaniami, takimi jak nowe technologie czy zmiany w przepisach. Może to negatywnie wpływać na wszystkie akcje w danym sektorze.
4. ‍Przesadzona reakcja na wiadomości: Zarówno dobre, jak i złe wiadomości mogą prowadzić do skrajnych reakcji. Może to tymczasowo oddalić cenę akcji od jej rzeczywistej wartości.
5. ‍Błędna interpretacja fundamentów: Czasami kondycja finansowa spółki jest źle rozumiana, przez co traderzy wyceniają ją nieprawidłowo.
6. ‍Ograniczony dostęp do informacji: Bez wystarczających informacji lub przejrzystości traderzy mogą nie widzieć pełnego obrazu, co prowadzi do błędnych ocen.
7. ‍Krótkoterminowe obawy: Sprawy takie jak spory prawne lub zmiany w zarządzie mogą tymczasowo niepokoić traderów, dopóki nie zostaną rozwiązane.
8. ‍Zachowanie traderów: Różne uprzedzenia, paniczna wyprzedaż lub podążanie za trendami bez odpowiedniej analizy mogą prowadzić do nieracjonalnych decyzji wśród traderów.
9. ‍Ukryte perełki: Niektóre spółki, zwłaszcza mniej znane, ale o solidnych fundamentach, mogą nie otrzymywać na rynku należnej im uwagi.

Jak znaleźć niedowartościowane akcje

Poniższych dziewięć kluczowych wskaźników finansowych może pomóc Ci znaleźć niedowartościowane akcje na rynku, ponieważ ujawniają potencjał spółki do wzrostu i osiągnięcia sukcesu.

1. Wskaźnik ceny do zysku (P/E) porównuje cenę akcji spółki do zysku na akcję (EPS). Można go traktować jako sposób oceny, jak rynek wycenia zdolność spółki do generowania zysków. Niższy wskaźnik P/E, zwłaszcza w porównaniu z innymi spółkami z tej samej branży lub z historycznymi wynikami samej spółki, może wskazywać, że akcje są niedowartościowane.

2. Stopa zysku jest odwrotnością wskaźnika P/E. Zamiast porównywać cenę akcji do zysku, pokazuje, jaki zysk przypada na każdego dolara zainwestowanego w akcje. Wyższa stopa zysku sugeruje, że akcje mogą być niedowartościowane, ponieważ traderzy mogą uzyskiwać relatywnie wyższy zwrot z kapitału.

3. Wskaźnik ceny do zysku do wzrostu (PEG) uwzględnia wskaźnik P/E spółki w relacji do tempa wzrostu jej zysków. Wskaźnik PEG poniżej 1 może wskazywać, że akcje są niedowartościowane względem potencjału wzrostu zysków, co sugeruje, że rynek nie w pełni uwzględnił ich przyszłe perspektywy.

4. Wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego (D/E) ocenia dźwignię finansową spółki poprzez porównanie jej całkowitego zadłużenia z kapitałem własnym akcjonariuszy. Niższy wskaźnik D/E oznacza mniejsze ryzyko finansowe, wskazując, że spółka w mniejszym stopniu opiera się na kapitale pożyczonym. Korzystny wskaźnik D/E może sygnalizować stabilność i potencjał długoterminowego wzrostu.

5. Wskaźnik płynności bieżącej ocenia krótkoterminową płynność spółki. W tym celu porównuje to, co spółka posiada (aktywa obrotowe), z tym, co jest winna (zobowiązania krótkoterminowe). Niedowartościowana akcja z wysokim wskaźnikiem płynności bieżącej pokazuje, że spółka jest dobrze przygotowana do spłaty swoich krótkoterminowych zobowiązań, co dodatkowo wzmacnia jej ogólną stabilność.

6. Wskaźnik ceny do wartości księgowej (P/B) porównuje cenę akcji spółki z jej wartością księgową na akcję. Wartość księgowa odzwierciedla wartość netto aktywów spółki po odjęciu jej zobowiązań. Wskaźnik P/B poniżej 1 może oznaczać, że akcje są wyceniane poniżej wartości księgowej.

7. Zwrot z kapitału własnego (ROE) mierzy efektywność spółki w generowaniu zysków z kapitału własnego akcjonariuszy. Wyższy ROE często wskazuje na skuteczne zarządzanie i zdolność do osiągania solidnych zysków. Jeśli akcje mają wysoki ROE, ale nadal są niedowartościowane, może to oznaczać, że rynek nie w pełni rozpoznał potencjał zysków spółki.

8. Stopa dywidendy oblicza roczny dochód z dywidendy w stosunku do ceny akcji. Jeśli spółka utrzymuje stałą dywidendę nawet wtedy, gdy cena jej akcji jest niska, to dobry znak, że fundamenty finansowe spółki są mocne. Jest jednak pewien haczyk: jeśli spółka przeznacza dużą część swoich zysków wyłącznie na wypłatę tych dywidend, może jej nie wystarczyć środków na rozwój biznesu lub spłatę długów.

9. Sprawozdania finansowe, takie jak rachunek zysków i strat, bilans oraz raporty o wynikach, mogą dać Ci lepsze zrozumienie siły finansowej spółki i rentowności jej modelu biznesowego. Ważne jest też, aby przyjrzeć się prognozom na przyszłość. Na przykład jeśli oczekuje się, że spółka będzie w przyszłości zarabiać więcej (szacowany wzrost przychodów), ale rynek jeszcze tego nie dostrzegł, akcje mogą być niedowartościowane, co czyni je atrakcyjną okazją.

‍

Jak handlować niedowartościowanymi akcjami

Oto kilka wskazówek, które pomogą Ci wypracować skuteczne podejście do handlu niedowartościowanymi akcjami.

• Oceń fundamenty: Rozróżnienie między niedowartościowanymi akcjami a tymi o słabych fundamentach jest kluczowe, aby uniknąć wpadnięcia w „value trap”, czyli sytuację, w której cena akcji pozostaje niska lub nawet spada. Traderzy mogą wykorzystać opisane powyżej techniki analizy fundamentalnej, aby trafnie identyfikować rzeczywiście niedowartościowane akcje.
• Porównaj konkurencję: Ocena fundamentów akcji na tle konkurentów może również dostarczyć cennego kontekstu. Jeśli akcja wydaje się niedowartościowana w porównaniu z innymi spółkami z branży, na podstawie powyższych wskaźników, może to wskazywać na niewykorzystany potencjał.
• Stwórz plan tradingowy: Wykorzystaj analizę techniczną, aby zidentyfikować kluczowe poziomy wsparcia i oporu, co pomoże Ci lepiej wyznaczać momenty wejścia i wyjścia z transakcji. Przyjrzyj się średnim kroczącym, wcześniejszym zakresom notowań oraz schematom wolumenu, aby wskazać optymalne punkty zakupu, gdy akcja jest notowana poniżej swojej wartości wewnętrznej. Możesz używać zleceń Stop Loss, aby ograniczyć ryzyko spadku wartości w każdej transakcji. Pamiętaj, aby zapisywać swoje transakcje i oceniać, co zadziałało, a co nie. Wprowadzaj zmiany, aby z czasem osiągać lepsze wyniki. Warto też pamiętać, że korekta niedowartościowania może wymagać czasu.

Ślepe polowanie na tanie akcje może prowadzić do strat. Przed rozpoczęciem handlu niedowartościowanymi akcjami traderzy powinni dobrze rozumieć ich fundamenty, uzupełnione odpowiednim researchem, aby podejmować świadome i strategiczne decyzje tradingowe.

Wprowadź te wskazówki w życie i identyfikuj niedowartościowane akcje w ofercie akcji Deriv. Otwórz konto demo do handlu, które zawiera wirtualne środki, dzięki czemu możesz ćwiczyć poruszanie się po rynku akcji bez ryzyka, zanim zaczniesz handlować prawdziwymi pieniędzmi.